Les autorités britanniques ont infligé une amende de 13 millions de livres sterling (16,3 millions de dollars) à la filiale britannique de Macquarie Bank Ltd. après qu'un jeune trader du bureau des métaux de la société à Londres ait pu enregistrer 426 transactions fictives pour dissimuler ses pertes pendant près de deux ans.
Macquarie elle-même a perdu 57,8 millions de dollars après avoir dénoué ses positions, a annoncé mardi la Financial Conduct Authority. Les transactions, effectuées par un négociant de fret et de dérivés de minerai de fer nommé Travis Klein, ont été enregistrées entre juin 2020 et février 2022, a indiqué la FCA.
Les systèmes et contrôles inefficaces de la banque ont permis à Klein de « masquer » ses positions perdantes en donnant l'impression que ces positions avaient été réduites, a déclaré la FCA, ajoutant qu'elle avait banni le trader du secteur des services financiers.
Les échecs de Macquarie « signifiaient qu'un de ses employés pouvait, au moins pendant un certain temps, cacher des pertes commerciales dont la liquidation coûtait à l'entreprise des millions », a déclaré Steve Smart, directeur exécutif adjoint de la FCA chargé de l'application et de la surveillance du marché, dans un communiqué.
La FCA a déclaré qu'elle aurait également infligé une amende à Klein, mais le commerçant souffrait de difficultés financières. Il a démissionné le jour où la banque l'a confronté au sujet de fausses transactions.
L'australienne Macquarie est la plus grande banque sur les marchés de matières premières, s'étant hissée en première position au cours de la dernière décennie après que les banques américaines se soient retirées du secteur sous la pression réglementaire. Dans le secteur des métaux, elle fait partie d'une poignée de banques de premier plan, en tant que financier majeur de l'industrie minière australienne et membre compensateur du London Metal Exchange.
Le bureau de négociation des métaux et des matières premières de Londres a généré quelque 65,3 millions de livres sterling de revenus au cours de la période de 20 mois concernée, selon la FCA.
Les fausses transactions n'ont eu aucun impact externe et n'existaient que sous forme d'entrées dans les systèmes internes de Macquarie, a indiqué le régulateur. Macquarie a accepté de résoudre le problème et a bénéficié d'une réduction de 30 % sur l'amende.
« Les échanges non autorisés ont été limités à un seul individu. Les transactions non autorisées n’ont pas affecté les clients ni le marché, et aucun avantage ou gain financier n’a été tiré par Macquarie ou toute autre partie directement de cette activité », a déclaré la banque dans un communiqué. L'incident n'a pas eu d'importance financière pour le groupe, a-t-il ajouté.
Klein a rejoint Macquarie en Australie en 2017 en tant que diplômé, avant de déménager à Londres en 2018, a indiqué la FCA. Il négociait principalement des produits dérivés à la fois en tant qu'agent pour les clients et au nom de Macquarie elle-même.
Les échanges fictifs ont commencé en juin 2020, après que Klein ait été « mis sur le banc » et invité à réduire les risques liés à ses positions dans le fret, a indiqué la FCA. Au lieu de cela, il a commencé à effectuer de fausses transactions pour faire croire que le risque avait été réduit.
Il a notamment procédé à cette opération en plaçant une fausse transaction dans le système de trésorerie, en la laissant ouverte pendant plusieurs jours, puis en l'annulant. Klein a également avancé la date de compensation de ses transactions fictives pour éviter d'être détecté.
Les processus de surveillance de la gestion des risques de Macquarie ont fait l'objet de critiques particulières, la FCA affirmant que le processus de rapprochement des transactions excluait les transactions avec des dates de compensation ultérieures.
Dans son avis final, la FCA a souligné une occasion, au début des fausses transactions de Klein, où l'équipe des opérations de marché de Macquarie avait identifié une activité problématique. Ils ont repéré un certain nombre de positions dans le système de trésorerie de la banque sans entrée de change correspondante – un problème dont les marchés des matières premières et les équipes financières ont discuté, mais sans y donner suite.
