Le groupe Trafigura a annoncé une forte baisse de ses bénéfices après avoir subi 1,1 milliard de dollars de pertes liées à des allégations de mauvaise conduite de ses employés dans son activité pétrolière en Mongolie.
Les pertes en Mongolie signifient que le mandat de Jeremy Weir en tant que PDG de l'un des plus grands négociants en matières premières au monde se termine sur une note amère, Trafigura étant contraint de retraiter plusieurs années de comptes antérieurs. Weir passera le relais au directeur du gaz et de l'énergie, Richard Holtum, le 1er janvier, après plus d'une décennie à la barre.
Bloomberg a signalé pour la première fois que Trafigura était confrontée à des pertes considérables dans ses activités pétrolières en Mongolie en février ; en octobre, l'entreprise a confirmé qu'elle avait découvert des actes répréhensibles présumés de la part de ses propres employés et qu'elle prévoyait de constituer une provision de 1,1 milliard de dollars.
L’entreprise – entièrement détenue par ses salariés – a déclaré un bénéfice net de 2,8 milliards de dollars pour son exercice 2024 clos en septembre, en baisse de 62 % par rapport à l’année précédente et le plus bas en quatre ans.
Cela comprenait 357,5 millions de dollars de pertes dues à la fraude présumée en Mongolie, le reste étant réparti sur plusieurs années précédentes. Si Trafigura avait appliqué l’intégralité des pertes de la Mongolie à ses comptes de 2024, le bénéfice net aurait été d’environ 2 milliards de dollars. La société n'a pas précisé sur combien d'années ses comptes elle était en train de retraiter, mais a déclaré que les actes répréhensibles présumés en Mongolie s'étaient déroulés sur environ cinq ans.
La société a également subi une perte de 297 millions de dollars sur son activité de fusion de zinc en difficulté Nyrstar, ainsi que des dépréciations plus modestes sur son activité de vente au détail de carburant Puma Energy et son activité logistique colombienne. La maison de commerce a continué de bénéficier d’une facture fiscale très faible : son taux d’imposition effectif en 2024 n’était que de 2,8 %, contre 8 % l’année précédente.
Même si le bénéfice net de Trafigura a été le plus bas depuis quatre ans, il est resté solide par rapport aux performances de la maison de commerce avant que la pandémie de Covid et la crise énergétique ne transforment la fortune du secteur.
Dans une vidéo accompagnant les résultats, Weir a salué Trafigura – dont il restera président non exécutif – comme une « organisation très différente » de celle qu’il a reprise il y a dix ans, et a déclaré qu’elle était devenue « une puissance majeure dans le secteur des matières premières ». entreprise de chaîne d’approvisionnement.
Dans la même vidéo, le directeur financier Stephan Jansma a décrit les pertes de la Mongolie comme « un énorme problème pour nous ». Weir a déclaré que la société prenait une série de mesures correctives pour améliorer ses contrôles et que celles-ci seraient soumises à un examen externe.
Ces dépréciations couronnent une période tumultueuse pour Trafigura, au cours de laquelle la société a plaidé coupable devant un tribunal américain de corruption historique au Brésil, a réglé les allégations selon lesquelles elle aurait manipulé les prix du pétrole et est devenue la première société de négoce de matières premières à être jugée en Suisse pour corruption.
Dans le même temps, l'entreprise a connu une succession de gestion en profondeur, avec le départ de cadres supérieurs, dont José Larocca, directeur de longue date du secteur pétrolier, Christophe Salmon, ancien directeur financier, et Mike Wainwright, ancien directeur de l'exploitation et également directeur financier. accusé dans l’affaire de corruption en Suisse. (Wainwright, par l'intermédiaire de son avocat, a nié les accusations portées contre lui devant un tribunal suisse cette semaine.)
Trafigura a versé 2 milliards de dollars de dividendes au cours de l'année, en baisse de 66 % par rapport à l'année précédente. Les dividendes servent à racheter des actions aux salariés, et Bloomberg le mois dernier, il a été rapporté que la société réduisait ses rachats cette année.
Trafigura a déclaré que la performance sous-jacente de ses équipes de trading de matières premières avait été robuste. Il a fait l'éloge de la division métaux, soulignant la « très bonne » performance de ses négociants en cuivre.
Les capitaux propres s'élevaient à 16,3 milliards de dollars, soit une légère baisse par rapport aux 16,5 milliards de dollars annoncés précédemment pour l'année précédente, bien que ce chiffre ait maintenant été révisé à la baisse.
