Bunker Hill Mining (TSX : BNKR ; OTCQB : BHLL) achète Silver47 Exploration (TSX-V : AGA ; OTCQX : AAGA) dans le cadre d’une transaction entièrement en actions évaluée à environ 163 millions de dollars, créant ainsi une plus grande société d’argent et de minéraux critiques axée sur les États-Unis.
Les actionnaires de Silver47 recevront 0,1724 action ordinaire de Bunker Hill pour chaque action détenue, a annoncé Bunker Hill vendredi. L’offre représente une prime de 38 % par rapport à la clôture de Silver47 de jeudi et une prime d’environ 30 % par rapport à son prix moyen pondéré en fonction du volume sur 20 jours.
« Alors que Bunker Hill progresse vers la production commerciale prévue au quatrième trimestre 2026, nous sommes très heureux de nous associer à Silver47 », a déclaré le président exécutif de Bunker Hill, Richard Williams. « Il s’agit d’une transaction « Made in America » à un moment où l’industrie minière américaine, ses investisseurs et les utilisateurs de métaux américains ont besoin de nouveaux dirigeants ambitieux, capables de construire et d’exploiter en toute sécurité des mines rentables.
La transaction associe la mine homonyme de Bunker Hill, dans la Silver Valley de l’Idaho, au portefeuille d’exploration et de développement de Silver47 couvrant l’Alaska, le Nevada et le Nouveau-Mexique. Cela survient alors que Bunker Hill travaille à une production commerciale plus tard cette année et que les actions de Silver47 restent sous pression, après avoir chuté de près de 36 % depuis le début de 2026.
Plateforme de croissance
La société issue du regroupement s’appellera Bunker Hill Silver, les actionnaires existants de Bunker Hill en détenant 57 % et les investisseurs de Silver47 détenant les 43 % restants.
Le président exécutif de Silver47, Gary Thompson, a déclaré que la combinaison du portefeuille et des capacités d’exploration de sa société avec les antécédents de construction et d’exploitation de mines de Bunker Hill fournirait une base solide pour la société axée sur la croissance.
L’action Silver47 a clôturé jeudi à 0,67 $ CA (0,49 $), fixant le prix de référence pour la prime de rachat de Bunker Hill.
Les sociétés prévoient finaliser la transaction en novembre, après quoi la société issue du regroupement devrait continuer à négocier à la Bourse de Toronto.
Un nouveau financement
Bunker Hill a également obtenu environ 11 millions de dollars de nouveau financement auprès de partenaires existants alors qu’il se dirige vers la production commerciale.
Le financement comprend une facilité de paiement anticipé de concentré de 10 millions de dollars avec Ocean Partners UK et un prélèvement de 1 million de dollars au titre de l’installation de secours de Bunker Hill avec Teck Resources.
Le financement donne à Bunker Hill un capital supplémentaire avant la fusion proposée tandis que la société élargie positionne sa mine de l’Idaho et les actifs d’exploration américains de Silver47 en tant que plateforme nationale plus large d’argent et de minéraux critiques.
