De nombreux CD affichent des paiements supérieurs à 5 % et, en général, les CD à court terme ont tendance à offrir un rendement annuel en pourcentage (APY) légèrement plus élevé que les CD à long terme. (Vous pouvez voir certains des CD les mieux rémunérés ici.) Mais cela ne signifie pas qu’un CD à court terme est toujours le meilleur pari.
« Même si les rendements des CD à plus long terme sont inférieurs à ceux des CD à plus court terme, le rendement est bloqué. Avec un CD à plus court terme, vous courez le risque très réel qu’à l’échéance, lorsque vous réinvestissez, vous le fassiez à un prix inférieur. les rendements que vous pouvez obtenir aujourd’hui », déclare Greg McBride, analyste financier principal chez Bankrate. « La raison pour laquelle les rendements à long terme des bons du Trésor et des CD sont inférieurs à ceux des échéances plus courtes est l’attente d’une baisse des taux d’intérêt à venir. » Par CD à long terme, nous faisons référence à tout ce qui a une date d’échéance supérieure à un an.
Divers experts et enquêtes ont prédit une baisse des taux d’intérêt cette année civile, nombre d’entre eux prévoyant une première baisse en milieu d’année. Un récent sondage Reuters auprès d’économistes a révélé que la Réserve fédérale attendrait jusqu’au deuxième trimestre avant de réduire les taux d’intérêt. Jerome Powell, président des banques centrales, a déclaré que la Fed reconnaissait que maintenir des taux élevés trop longtemps pourrait mettre l’économie en danger. En effet, la Fed elle-même a prévu trois baisses de taux d’intérêt cette année, la première se produisant dès mars.
Bien qu’il puisse sembler contre-intuitif de bloquer votre argent plus longtemps pour moins, si vous pensez que les taux vont baisser, le fait de fixer un taux élevé sur le CD à plus long terme vous enferme plus longtemps, explique Bobbi Rebell, fondatrice de Financial Wellness Strategies. .
Pour le consommateur moyen, la différence de rendement entre les CD à court et à long terme n’aura pas d’impact significatif sur les intérêts gagnés, selon Daniel Carey, responsable des finances et de la comptabilité à la Cambridge Savings Bank. « Une différence de 25 points de base dans le taux d’un dépôt de 1 000 $ équivaut à 12,50 $ sur une base annuelle », explique Carey.
Au cours des 20 dernières années, les taux d’intérêt ont été très bas pendant de longues périodes. « L’ouverture de CD à long terme avant ces longues périodes de taux bas s’est avérée rentable. Même si les taux de CD à long terme actuels sont généralement inférieurs aux taux de CD à court terme, ils sont probablement supérieurs à ce que seront les taux de CD à court terme dans un an », déclare Ken Tumin, analyste principal du secteur chez LendingTree.
Pour sa part, Tumin affirme que la raison de choisir des CD à long terme est d’augmenter votre taux de rendement à long terme. « Sur une période de plusieurs années, les CD à long terme auront un taux moyen plus élevé que celui des CD à court terme. Il est donc logique d’inclure au moins quelques CD à long terme dans votre portefeuille », explique Tumin.
Bien entendu, tout le monde ne devrait pas opter pour un CD. Si vous ne pouvez pas bloquer votre argent, ces véhicules ne sont probablement pas pour vous.
L’approche la plus intelligente, explique le planificateur financier agréé Aaron Lieberman de Marathon Wealth Management, peut consister à investir dans des CD à court et à long terme si les CD vous conviennent. « Si vous pensez que les taux baissent, vous pouvez investir à la fois à court et à long terme, ou vous pouvez mettre en place une échelle de CD où les investissements arrivent à échéance à des moments différents », explique Lieberman.
Si la liquidité n’est pas un problème, Lionel Poudevigne, vice-président senior chez KeyBank, déclare : « Comme toute décision en matière de taux, elle dépend de ce que vous pensez que les taux vont évoluer au fil du temps. Si vous pensez que les taux de CD à long terme proposés aujourd’hui sont élevés par rapport à l’évolution des taux au fil du temps, alors verrouiller ce taux peut être une bonne option.
Une grande partie de la gestion financière est une question de psychologie, c’est pourquoi de nombreux investisseurs choisissent d’externaliser la gestion de leur portefeuille, explique Lauren Lindsay, planificatrice financière certifiée (CFP) chez Beacon Financial Planning. « Si quelqu’un est suffisamment satisfait du taux et que la certitude de ce rendement au fil du temps est la chose la plus importante pour lui, cela pourrait être une raison. [to opt for a lower long-term rate] », dit Lindsay.
En fin de compte, rechercher les taux les plus élevés sur les véhicules d’épargne n’est pas toujours la décision la plus judicieuse, explique Lieberman. « Les comptes d’épargne en ligne proposent désormais des taux très compétitifs ; cependant, vous devez examiner vos taux d’imposition pour déterminer si un revenu imposable ou un revenu non imposable est plus logique », explique Lieberman. «En outre, il existe de nombreux fonds Treasury MM qui paient environ 5% et sont complètement liquides. Selon l’État, vous n’aurez peut-être pas à payer d’impôt sur le revenu sur les revenus du Trésor.
De plus, rechercher les taux les plus élevés sans tenir compte d’autres facteurs tels que la stabilité de l’institution financière et le risque global du portefeuille pourrait exposer un investisseur à des résultats indésirables, explique Marcel Miu, CFP chez Simplify Wealth Planning. « Il est important de considérer l’ensemble de la situation financière, y compris les risques et les objectifs d’investissement, plutôt que de se concentrer uniquement sur le taux », explique le planificateur financier agréé, explique Miu.
