Asma Javed, vice-présidente d’une société immobilière de Delhi-NCR, a déclaré: «L’immobilier commercial a toujours été un atout populaire parmi les particuliers à valeur nette élevée (HNI) et les investisseurs institutionnels. Alors qu’investir dans l’immobilier commercial offre des loyers élevés, les FPI, d’autre part, offrent aux investisseurs les avantages d’un investissement immobilier ainsi que des revenus basés sur des dividendes et des performances de marché compétitives. L’investissement direct dans l’immobilier commercial peut être risqué contrairement au risque associé aux FPI qui est relativement faible car il investit dans un portefeuille de biens immobiliers. »
«De nombreux investisseurs qui souhaitent exploiter le secteur immobilier comparent les RIET à l’immobilier réel. Les REIT (Real Estate Investment Trusts) sont des sociétés qui agissent comme des fonds communs de placement pour l’investissement immobilier. vous pouvez investir dans des FPI sans avoir à posséder ou à gérer vous-même une propriété. D’autre part, vous pouvez opter pour un investissement immobilier direct en achetant des propriétés résidentielles ou commerciales », a déclaré Nakul Mathur, MD, Avanta India.
« Avec un investissement immobilier direct/commercial, vous pouvez acheter une propriété spécifique telle qu’un complexe d’appartements (résidentiel) ou un centre commercial (commercial). Ici, les investisseurs gagnent de l’argent grâce aux revenus locatifs, aux appréciations et aux bénéfices générés par toutes les activités commerciales qui dépendent de l’immobilier, mais les FPI sont un facteur clé lors de la construction de tout portefeuille d’actions ou de titres à revenu fixe. Ils peuvent fournir une diversification supplémentaire, des rendements totaux potentiellement plus élevés et un risque global plus faible. En bref, leur capacité à générer des revenus de dividendes ainsi qu’une appréciation du capital en fait un excellent contrepoids aux actions, aux obligations et aux liquidités. a déclaré Nakul Mathur, MD, Avanta India.
« Investir dans l’immobilier commercial est très illiquide, ce qui signifie que si vous devez vous départir de la propriété, cela peut prendre des mois, voire des années. Cela indique que l’investissement pourrait rester bloqué plus longtemps que prévu. D’autre part, les FPI sont assez liquides car les parts sont négociées en bourse et vous avez la possibilité de vendre en partie votre investissement si vous le souhaitez. Ainsi, les deux types d’investissements pourraient avoir plusieurs aspects. Un investissement dans l’immobilier est en soi une décision finale substantielle et il serait judicieux de consulter un expert en investissement immobilier avant de se lancer », a déclaré Asma Javed.
Hari Movva, vice-président principal de SILA, a déclaré : « Pour les investisseurs non institutionnels, qui opèrent généralement avec un pool de capitaux inférieur, les investissements dans les REIT sont nettement plus attractifs que l’acquisition de Direct Commercial Real Estate. Les deux principaux avantages offerts par les FPI sont la diversification et la liquidité. »
Diversification – Les FPI possèdent généralement plusieurs actifs et, dans certains cas, dans plusieurs zones géographiques. Cela offre une diversification contre la sous-performance ou l’augmentation des postes vacants dans un seul actif / emplacement.
Liquidité – Étant donné que les parts de REIT sont cotées en bourse, elles offrent une liquidité facile aux investisseurs lorsqu’ils cherchent à sortir.
Outre ce qui précède, les FPI bénéficient également des avantages d’échelle. L’échelle relativement plus grande des FPI leur permet d’attirer des locataires plus grands et meilleurs et de négocier des tarifs compétitifs avec des prestataires de services tels que des courtiers, des agents de location, des gestionnaires immobiliers, etc., a ajouté Hari Movva.
Dans un investissement immobilier commercial, vous pouvez acheter un appartement résidentiel en limite de propriété spécifique ou un espace commercial. Ici, les investisseurs profitent de l’appréciation de l’immobilier, des revenus locatifs et des bénéfices de toute entreprise qui dépend de la propriété. Les investissements dans l’immobilier commercial conviennent à ceux qui préfèrent une expérience plus individualisée et un sentiment de rendement de l’achat, de la gestion et de la vente de la propriété, mais les FPI sont un moyen pour les investisseurs de diversifier leurs avoirs. Ils constituent donc une option pour les investisseurs à la recherche d’actifs autres que les actions et les obligations. Les investisseurs à la recherche d’un revenu constant peuvent trouver les FPI plus attrayantes car elles versent des dividendes réguliers. l’investissement dans l’immobilier commercial peut vous rapporter des loyers assurés ainsi qu’un dépôt de garantie sans intérêt. Alors que le rendement locatif continue d’augmenter à long terme, le loyer mensuel peut augmenter ou diminuer selon les conditions du marché. Les loyers annuels des baux sur les propriétés commerciales pourraient atteindre 6 à 7%.
Par exemple Avanta Business Center. Cette marque d’espaces de bureaux gérés basée au Royaume-Uni propose des espaces de bureaux flexibles et sans marque à New Delhi et à Gurgaon avec une infrastructure informatique avancée. Leurs centres d’affaires sont situés dans les principaux quartiers d’affaires de Delhi/NCR offrant une grande visibilité et un accès facile. Ils fournissent également des salles de réunion professionnelles et des espaces de conférence de différentes tailles pour répondre aux besoins de votre entreprise. Les clients d’Avanta vont des grandes entreprises internationales aux grands membres de PME et aux commerçants individuels souhaitant un bureau unique.
Suren Goyal, partenaire, RPS Group, a déclaré : « REIT est une société qui possède, exploite ou finance des biens immobiliers ou immobiliers générateurs de revenus. Sur le modèle des fonds communs de placement, les REIT regroupent le capital de nombreux investisseurs. ils offrent un moyen peu coûteux d’investir dans le marché immobilier. vous pouvez investir dans un fonds pour aussi peu que 500 $ – un point d’entrée beaucoup plus bas que l’investissement immobilier commercial. un autre avantage du REIT est qu’il offre un potentiel de rendement total attrayant. Selon la loi, les FPI doivent payer au moins 90 % du montant imposable aux actionnaires et il n’est pas rare d’avoir un rendement en dividendes de 5 % ou plus. Les FPI ont le potentiel d’appréciation du capital à mesure que la valeur des actifs sous-jacents augmente. »
« Considérant que l’un des avantages d’investir dans l’immobilier commercial est qu’il a le potentiel de générer des flux de trésorerie substantiels ainsi que la possibilité de profiter de nombreux allégements fiscaux pour compenser les revenus. alors que le marché immobilier fluctue comme le marché boursier, les prix de l’immobilier augmentent généralement avec le temps, vous pourrez donc peut-être le vendre plus tard à un prix plus élevé et bien sûr, il y a aussi la perspective d’une appréciation des prix », a ajouté Suren Goyal. .
La plupart des acheteurs de biens immobiliers commerciaux préfèrent financer une maison avec une hypothèque ou un prêt, en conséquence, certains avantages fiscaux sont disponibles. Mais les FPI n’offrent pas d’avantages fiscaux comparables et même les paiements de dividendes sur les FPI sont imposés. Dans le cas de la propriété de biens immobiliers, les investisseurs dans les FPI ne reçoivent pas le titre de propriété et ne reçoivent que des parts de fiducie. Au contraire, l’immobilier commercial accorde aux investisseurs la liberté d’utiliser la propriété comme ils le jugent digne.
L’immobilier commercial et l’investissement en FPI ont leurs avantages. Vous pouvez envisager les FPI pour leurs rendements décents, leur sécurité relative, leurs revenus réguliers et la possibilité de diversifier votre portefeuille avec un montant d’investissement inférieur. D’autre part, les REIT sont plus récents sur le marché et sont négociés en bourse, ce qui signifie qu’il existe un risque de fluctuations de valeur et de dynamique du marché. De plus, les rendements sont inférieurs à ceux d’un investissement direct dans l’immobilier commercial, alors que vous n’avez aucun contrôle sur les rendements ou les performances, contrairement à l’investissement immobilier direct. Les FPI offrent une liquidité plus élevée et des sorties plus faciles que ce à quoi vous pouvez vous attendre dans l’immobilier commercial. investissement immobilier. Mais l’immobilier commercial bénéficiera davantage de l’appréciation du capital à l’avenir. Donc, pour les deux investissements, analysez votre situation financière et vos objectifs d’investissement et prenez des conseils professionnels avant d’investir.
