Un tribunal fédéral américain a accepté jusqu'à mardi des offres contraignantes pour des actions de la société mère du raffineur vénézuélien Citgo Petroleum, une étape cruciale dans une affaire de longue date dans laquelle 18 créanciers réclament jusqu'à 21,3 milliards de dollars pour des expropriations et des défauts de paiement passés.
La vente aux enchères d'actions, organisée dans le Delaware pour payer les créanciers, dont le producteur de pétrole ConocoPhillips et plusieurs sociétés industrielles et minières, a attiré des investisseurs et des entreprises disposant de ressources substantielles, augmentant ainsi les chances d'un changement de propriétaire pour le septième plus grand raffineur américain.
Au moins une offre de crédit a été soumise au tribunal. Gold Reserve a déclaré avoir présenté une offre avec FJ Management, une société holding privée basée dans l'Utah qui gère un portefeuille d'actifs pétroliers et liés aux voyages, y compris une raffinerie de pétrole.
Un porte-parole de Gold Reserve, société constituée au Canada, n'était pas disponible pour commenter immédiatement les détails de l'offre. La société dispose d’une créance d’un milliard de dollars contre le Venezuela qu’elle peut utiliser dans le cadre de son offre.
Les offres de crédit sont acceptées dans certaines enchères pour permettre aux créanciers de faire la queue pour obtenir le produit de l'acquisition des actifs ou des actions mises aux enchères en échange de la dette due. Dans ce cas, les offres à crédit doivent être combinées avec des offres au comptant, a indiqué le tribunal.
Un autre mineur créancier dans cette affaire, Rusoro Mining, a présenté une offre non contraignante en janvier et a retenu en avril Rothschild & Co comme conseiller financier et Kirkland & Ellis comme avocat dans l'affaire. L'entreprise n'a pas précisé si elle avait décidé de soumettre une offre ferme au second tour.
Le fonds spéculatif Elliott Investment Management envisageait une offre, tandis qu'un groupe de créanciers représenté par Centerview Partners cherchait à inciter ConocoPhillips à se joindre à une autre offre sur PDV Holding, société mère de Citgo, ont indiqué des sources. Reuters en avril.
ConocoPhillips a refusé de dire si elle avait soumis une offre.
Citgo est le principal actif ciblé par les créanciers qui tentent d'obtenir une compensation pour les nationalisations du défunt président Hugo Chavez il y a vingt ans et pour le non-paiement de la dette du président Nicolas Maduro.
Maduro a rejeté les enchères et a déclaré que Washington tentait de voler les avoirs étrangers du Venezuela. Mais son gouvernement n'a fait que peu d'efforts pour honorer les dettes du pays.
Un huissier de justice désigné pour le dossier et la banque d'investissement Evercore Group sont chargés de recevoir et d'analyser les offres. La date limite pour finaliser le processus de vente, y compris la récompense des gagnants du tour, est le 15 juillet.
Citgo Petroleum, contrôlée par des conseils de surveillance depuis qu'elle a rompu ses liens en 2019 avec sa société mère ultime, la société pétrolière d'État PDVSA, basée à Caracas, est le joyau des actifs étrangers du Venezuela, traitant jusqu'à 807 000 barils de pétrole par jour.
Au cours des deux dernières années, l'entreprise a généré un bénéfice net combiné de 4,8 milliards de dollars.
Les partis représentant le Venezuela dans le Delaware espèrent que les offres de ce deuxième tour d'appel d'offres seront plus élevées que les offres non contraignantes du premier tour en janvier, qui n'ont atteint que 7,3 milliards de dollars, contre une valorisation de Citgo de 11 à 13 milliards de dollars.
Le Venezuela pourrait faire pression sur le tribunal pour un troisième appel d'offres si les offres n'approchent pas les 10 milliards de dollars, ont indiqué lundi deux sources.
Alors que la date limite des enchères approchait, les politiciens et les envoyés représentant le Venezuela ont commencé à redoubler d’efforts pour arrêter les enchères. Ce mois-ci, ils ont demandé à la Maison Blanche et au Congrès américain de suspendre le processus judiciaire jusqu'à ce que l'élection présidentielle soit achevée au Venezuela en juillet.
Les conseils d'administration qui supervisent Citgo continuent également de tenter de parvenir à des accords de paiement avec certains créanciers, notamment Conoco et les détenteurs des obligations 2020 de PDVSA, qui sont garanties par les capitaux propres d'une autre société mère de Citgo.
Parmi les créanciers les plus importants susceptibles de collecter le produit de la vente aux enchères figurent le constructeur naval Huntington Ingalls Industries, la société de services maritimes Tidewater, le conglomérat Koch Industries et le fabricant de conteneurs en verre OI Glass.
