Novelis, propriété de Hindalco Industries du milliardaire indien Kumar Mangalam Birla, vise une valorisation pouvant atteindre 12,6 milliards de dollars lors de son introduction en bourse aux États-Unis, a annoncé mardi le fabricant de produits en aluminium.
Le plus grand recycleur d'aluminium au monde, qui compte parmi ses clients Coca-Cola, Ford et Jaguar LandRover, a déclaré que sa société mère cherchait à lever jusqu'à 945 millions de dollars grâce à la vente de 45 millions d'actions au prix de 18 à 21 dollars par action.
Après avoir été gelé au cours des deux dernières années, le marché des introductions en bourse est sur la voie de la reprise, car un marché boursier en plein essor et une résilience économique incitent les entreprises à coter leurs actions.
La société de médias sociaux Reddit et le constructeur chinois de véhicules électriques Zeekr ont reçu de vives réactions suite à leurs introductions en bourse plus tôt dans l'année.
Le calendrier des introductions en bourse pour le second semestre semble également solide, avec des sociétés telles que la société de paiement de soins de santé Waystar et la compagnie aérienne mexicaine Grupo Aeroméxico qui envisagent d'entrer en bourse.
« L'appétit pour le risque s'est amélioré et les investisseurs sont prêts à risquer une partie de leur argent dans des sociétés qui ont une histoire convaincante, en particulier celles qui ont un modèle économique éprouvé », a déclaré Dan Coatsworth, analyste en investissement chez AJ Bell.
« Novelis pourrait être plus difficile à vendre car les prix des matières premières sont notoirement difficiles à prévoir et il suffirait d'une série de chiffres économiques décevants pour inciter les investisseurs à réfléchir à deux fois avant de vouloir soutenir un producteur d'aluminium », a ajouté Coatsworth.
Novelis, qui possède des installations de laminage et de recyclage en Amérique du Nord, en Amérique du Sud, en Europe et en Asie, sera cotée à la Bourse de New York sous le symbole « NVL ».
La société basée à Atlanta, en Géorgie, a été acquise en 2007 par la société de fabrication d'aluminium et de cuivre Hindalco, une unité du conglomérat multinational indien Aditya Birla Group, dont le siège est à Mumbai.
Morgan Stanley, BofA Securities et Citigroup Global Markets sont les principaux souscripteurs de l'offre.
